13.2. Инвестиционные операции коммерческого банка 13.2.1. Основы инвестиционной политики банка

Объектами инвестиционной деятельности являются любое имущество, ценные бумаги, целевые денежные вклады, научно-техническая продукция, интеллектуальные ценности, другие объекты собственности, имущественные права. В условиях регулируемой рыночной экономики без осуществления инвестиционной деятельности банками невозможно качественное проведение активных операций. Имея свободные денежные ресурсы, банк должен не только обеспечить их сохранность, получить соответствующий доход, но и заботиться о диверсификации и ликвидности. Этим требованиям отвечают инвестиционные операции коммерческих банков. Инвестиционная политика коммерческого банка должна направляться на поддержку соответствующей пропорции между первичным и вторичным резервами ценных бумаг. На современном этапе банки покупают большое количество ценных бумаг, эмитентами которых являются различные по уровню надежности фирмы, компании, государственные структуры.

Направления совершенствования инвестиционной политики коммерческих банков

Инвестиционная политика коммерческого банка на рынке ценных бумаг: Главная особенность функционирования коммерческого банка это работа с привлеченными и заемными средствами. Указанная особенность максимально отражается на выборе инвестиционной политики банков, которые не могут рисковать средствами своих клиентов и контрагентов, вкладывая деньги в крупные инвестиционные проекты без наличия достаточных гарантий.

Этим обстоятельством обусловлена актуальность поиска наиболее эффективных путей организации инвестиционной политики на рынке ценных бумаг коммерческих банков. Инвестиционный процесс банка включает деятельность, связанной с покупкой, удержанием и продажей ценных бумаг.

Определены основные факторы управления инвестиционной деятельностью коммерческих банков, представлен краткий анализ внедрения кредитных.

Инвестиционная политика банка — это комплекс действий и мер, которые направлены: Главная сфера влияния банков — это кредитование частных лиц и юридических компаний. Они занимают достаточно активную позицию в инвестировании. Источником ресурсов для вложений являются средства, взятые в кредит. По признаку операций, проводимых в банке, различают: Банки-инвесторы, которые выдают кредитные средства для инвестиционных проектов на длительный срок; Банки, совершающие вклады только на фондовом рынке.

Они вкладывают деньги в какие-то ценные бумаги на фондовом рынке и получают от этого дополнительный доход. Помимо дохода, банковское инвестирование выгодно еще по нескольким причинам. Во-первых, капитал в ценных бумагах сохраняется лучше, чем в наличных. Во-вторых, такие активы легко продать и получить свои денежные средства назад. В-третьих, происходит их диверсификация. Особенности инвестиционного банкинга Для того чтобы осуществлять инвестиционный банкинг, необходимо расставить приоритеты.

Для организации может быть главным получение прибыли, надежность и долгосрочность вкладов, что подходит для сохранения капитала, а также ликвидность — способность быстро продать ценные бумаги по рыночной цене.

Скачать Часть 1 Библиографическое описание: В настоящей работе подробно рассмотрено понятие инвестиции, их классификация и формы, дано определение инвестиционным стратегиям коммерческого банка. В зарубежной практике термином"инвестиции" обозначают, как правило, средства, вложенные в ценные бумаги на длительный срок. Это является теоретическим отражением реально существующих экономических отношений, поскольку механизмы инвестирования в рыночной экономике непосредственно связаны с рынком ценных бумаг.

Инвестиционная политика: это деятельность коммерческого банка, соизмеримая со степенью риска, основанная на активных операциях с ценными.

Исходя из этого, к разработке инвестиционной политики коммерческому банку нужно исходить из реальных оценок риска, финансовой привлекательности проектов, сочетания краткосрочных, среднесрочных и долгосрочных инвестиций, не забывая об экономической эффективности. В соответствии с базисными принципами регулирования банковской деятельности основой системы надзора является независимая проверка политики, оперативной деятельности банка и используемых в нем процедур, которые вытекают из за выдачи кредитов и инвестирования капиталов и текущего управления кредитным и инвестиционным портфелями.

От сюда можно сделать вывод, что банки должны четко отработать и закрепить главные мероприятия, связанные с организацией и управлением инвестиционной деятельностью. Говоря другими словами банк должен разработать и реализовать обоснованную инвестиционную политику. Если рассматривать инвестиционную политику с точки зрения организации, инвестиционная политика это комплекс мероприятий по организации и управлению инвестиционной деятельностью, направленная на достижение оптимальной структуры и объема инвестиционных активов, роста прибыли при оптимальном риске.

Не стоит забывать о таких составляющих инвестиционной политики как тактические и стратегические процессы управления инвестиционной деятельностью коммерческого банка. Процесс разработки инвестиционной политики сложен. Сложность состоит в продолжительности инвестиционной деятельности, которая проходит на основе анализа на перспективу, прогноза как внешних так и внутренних условий, вероятностный характер которых усложняет создание инвестиционной политики.

Оценка альтернативных вариантов инвестиционных решений, выработка рациональной, с точки зрения прибыльности, ликвидности и риска определяет направления инвестиционной деятельности банка. Изменения во внешней среде оставляет свой отпечаток на разработке политики, из за чего следует применять меры, при более серьезных изменениях возможно даже изменения направления всей инвестиционной политики.

Из выше сказанного можно сделать вывод, что создание инвестиционной политики, очень трудоемкий и сложный процесс даже при благоприятных условиях стабильно развивающейся экономики. Выбор рациональных приемов осуществления стратегических целей инвестиционной деятельности предусматривает разработку главных направлений инвестиционной политики и установление принципов создания источников финансирования инвестиций. Используя эти критерии следует выделить следующие направления инвестиционной политики: Выбор любого из направлений будет главным звеном создания политики, устанавливающим источник получения дохода, подходы к анализу инвестиций, состав объектов инвестирования а также уровень приемлемого риска.

Научный результат. Экономические исследования

В организационном аспекте она выступает как комплекс мероприятий по организации и управлению инвестиционной деятельностью, направление на обеспечение оптимальных объемов и структуры инвестиционных активов, рост их прибыльности при допустимом уровне риска. Важнейшими взаимосвязанными элементами инвестиционной политики являются тактические и стратегические процессы управления инвестиционной деятельностью банка. Под инвестиционной стратегией понимают определение долгосрочных целей инвестиционной деятельности и путей их достижения.

Ее последующая детализация осуществляется в ходе тактического управления инвестиционными активами, включающего выработку оперативных целей краткосрочных периодов и средств их реализации. Разработка инвестиционной стратегии является, таким образом, исходным пунктом процесса управления инвестиционной деятельностью.

Скачать бесплатный автореферат диссертации на тему"Инвестиционная деятельность коммерческого банка на рынке корпоративных ценных бумаг".

инвестиции разделяются по следующим признакам: Прямые инвестиции выступают как вложения в уставные капиталы предприятий с целью установления непосредственного контроля и управления объектом инвестирования. Под краткосрочными инвестициями понимаются обычно вложения средств на период до одного года. Среднесрочные инвестиции представляют собой вложения средств на срок от одного года до трех лет.

Это обусловливает необходимость определения содержания источников инвестирования и уточнения их классификации. Но ее нельзя использовать для анализа процессов инвестирования на микроэкономическом уровне. При классификации источников инвестирования необходимо также учитывать специфику различных организационно-правовых форм, например, частных, коллективных, совместных предприятий.

На микроэкономическом уровне внутренними источниками инвестирования являются:

Инвестиционная деятельность коммерческих банков

Инвестиционная политика банка Для стратегического и тактического управления всеми указанными видами инвестиционных операций банков фондовым ин-вестиционным отделом разрабатываются основные направления инвестиционной политики, выносимые на рассмотрение и утверждение правления банка. Инвестиционная политика коммерческих организаций — это комплекс мероприятий, обеспечивающих выгодное вложение собственных, заемных и других средств в инвестиции с целью обеспечения финансовой устойчивости организаций в ближайшей и дальней перспективе.

Инвестиционная политика кредитной организации должна вытекать из стратегических целей ее бизнес-планов, то есть из перспективы, в конечном итоге должна быть направлена на обеспечение финансовой устойчивости кредитной организации не только на текущий момент времени, но и в будущем. При разработке инвестиционной политики кредитной организации необходимо придерживаться следующих принципов:

В данной статье вы рассмотрите составляющие инвестиционной политики коммерческого банка, ее стратегию и тактику, а также влияющие на нее.

финансы, денежное обращение и кредит Количество траниц: Инвестиционный процесс и инвестиционная политика коммерческих банков. Основы формирования инвестиционной политики бкнков. Принятие решений реализации социально-экономических инвестиционных проектов. Исследование инвестиционного климата в мировой экономике и в России в ракурсе банковского сектора: Анализ влияния инфляционных рисков в условиях развития мирового финансового кризиса. Инвестиционное проектирование коммерческих банков в,пост кризисный период.

Условия формирования инвестиционной стратегии коммерческих банков на финансовом рынке. Основные направления совершенствования инвестиционной деятельности отечественных коммерческих банков.

Управление инвестиционной деятельностью коммерческих банков: основные направления

Инвестиционная деятельность коммерческих банков. Банки, занимающиеся профессиональной деятельностью на рынке ценных бумаг, должны иметь как минимум две лицензии от контрольно—лицензионных органов: В банковском деле инвестицииобозначают средства, вложенные в ценные бумаги предприятий и государственных учреждений на длительный период с целью получения прямых и косвенных доходов.

Прямые доходыот вложений в ценные бумаги банк получает в форме дивидендов, процентов и прибыли от перепродажи. Косвенные доходыобразуются на основе расширения влияния банков на клиентов через влияние контрольным пакетом их ценных бумаг.

Инвестиционная деятельность банка на рынке ценных бумаг представляет собой деятельность по вложению средств в ценные бумаги от своего имени .

""."" , . Осуществление современной банковской деятельности предполагает реализацию инвестиций. При этом многообразие форм инвестиционной деятельности, видов инвестиций, каждый из которых имеет свою специфику, вызвано развитием и дальнейшим усложнением экономических отношений. В теории и практике под инвестициями банков обычно понимаются вложения денежных средств на срок в целях получения доходов или прибыли, и с этой точки зрения практически все активные операции банков можно рассматривать в качестве инвестиций.

Развитие российского финансового рынка и ситуация, сложившаяся в банковском секторе РФ в современном периоде, актуализируют вопрос об инвестициях банков в ценные бумаги. Привлекая денежные средства от других субъектов, коммерческие банки должны их вкладывать на условиях получения прибыли, поддержания ликвидности, снижения рисков и диверсификации активов. Этим требованиям отвечают именно инвестиции коммерческих банков, в том числе инвестиции в ценные бумаги.

Для обеспечения деятельности инвестиционной политики коммерческих банков требуется сформированная система целевых ориентиров инвестиционной деятельности, система выбора наиболее эффективных способов их достижения. Элементами инвестиционной политики являются тактика и стратегия управления инвестиционной деятельностью банка, в рамках которых осуществляется инвестиционная политика в текущем и долгосрочном периодах.

Она необходима как совокупность средств и методов реализации инвестиционной стратегии. Чтобы определить оптимальные способы реализации стратегических целей инвестиционной деятельности требуется провести разработку основных направлений инвестиционной политики. Развитие инвестиционной политики банка представлено в трех основных направлениях: В практике банковской деятельности направления инвестиционной политики могут сочетаться в различных формах, что может усилить их преимущества и сгладить недостатки.

Инвестиционная деятельность банков

Заказать Инвестиционная политика и инвестиционный портфель коммерческого банка. Управление инвестиционным портфелем Инвестиционная политика коммерческих банков предполагает формирование системы целевых ориентиров инвестиционной деятельности, выбор наиболее эффективных способов их достижения. В организационном аспекте она выступает как комплекс мероприятий по организации и управлению инвестиционной деятельностью, направленных на обеспечение оптимальных объемов и структуры инвестиционных активов, рост их прибыльности при допустимом уровне риска.

Важнейшими взаимосвязанными элементами инвестиционной политики являются стратегические и тактические процессы управления инвестиционной деятельностью банка. Под инвестиционной стратегией понимают определение долгосрочных целей инвестиционной деятельности и путей их достижения. Ее последующая детализация осуществляется в ходе тактического управления инвестиционными активами, включающего выработку оперативных целей краткосрочных периодов и средств их реализации.

Инвестиционная политика банка обычно формулируется в письменном документе, который содержит указания сотрудникам банка относительно видов.

Введение инвестиционный политика экономический банк Инвестиционной политика коммерческих банков определяется значением и ролью капитальных вложений в экономическое развитие страны. Увеличение объемов инвестиций позволяет обеспечить рост промышленного производства и развитие экономического потенциала. Крайний дефицит инвестиций в экономику страны объясняется инвестиционным кризисом, который проявляется в уменьшении объема капитальных вложений и нарушении структуры источников их формирования.

На сегодняшний день банки являются крупными держателями денежных средств, поэтому разработка оптимальной инвестиционной политики, поможет бороться с рисками и оставаться на высоком уровне. Целью дипломной работы является исследование инвестиционной политики коммерческого банка, а также разработка предложений по ее совершенствованию. Для достижения поставленной цели в работе решаются следующие задачи: Объектом выпускной квалификационной работы является инвестиционная политика. Предметом исследования выступает механизмы и инструментарий инвестиционной политики коммерческого банка.

Методологической базой исследования послужили следующие методы: Выпускная квалификационная работа состоит из введения, двух глав, заключения, списка использованных источников и приложения. Теоретические основы инвестиционной политики коммерческого банка 1. Нешитой часто встречается следующее определение: Инвестиционные операции банка имеют собственное экономическое значение. С точки зрения Ю.

Инвестиционная политика коммерческого банка в современных условиях

С - пропорциональный ежегодный доход или убыток Р - запрашиваемая цена М - стоимость на момент погашения Под доходом в данном случае подразумевается доход на момент погашения ценной бумаги, удерживаемой до ее погашения. Данная формула показывает, что величина прибыли или убытка вложенного в ценные бумаги капитала при погашении пропорциональна количеству лет обладания данной ценной бумагой, имеющей колебания цены выше или ниже номинальной. Таким образом, чтобы получить по долгосрочной ценной бумаге такой же ощутимый выигрыш, как и по краткосрочной, цена ценной бумаги, погашаемой в отдаленном будущем, должна упасть значительно больше, чем цена краткосрочной ценной бумаги.

Одними из основных факторов, которые определяют цель проведения инвестиционной деятельности коммерческих банков, является потребность в получении дохода и обеспечение ликвидности определенной группы своих активов. Доходность и ликвидность - факторы взаимозависимые и взаимообратные, связанные с инвестиционной деятельностью посредством вложения средств банка в различные виды и классы таких ценных бумаг, как простые и привилегированные акции, облигации, государственные долговые обязательства, депозитные сертификаты, векселя и др.

Например, в практике работы американских банков инвестиции в краткосрочные правительственные бумаги обычно приносят меньший доход, но являются высоколиквидным видом активов с нулевым риском непогашения и незначительным риском изменения рыночной ставки.

Инвестиционная политика коммерческих банков предполагает формирование системы целевых ориентиров инвестиционной деятельности, выбор.

Выделяют следующие основные направления осуществления банковской инвестиционной деятельности: Достаточным преимуществом по нашему мнению является то, что коммерческие банки предоставляют гарантии по срокам и размерам выплачиваемых сумм от инвестиций, в отличие от паевых инвестиционных фондов, к примеру. В паевых инвестиционных фондах не оговаривается заранее объем средств, возвращаемых инвестору, что делает его деятельность более рискованной.

К тому же, направления банковской инвестиционной деятельности на наш взгляд являются более разнообразными и привлекательными. Деятельность в инвестиционном фонде сводится только лишь к привлечению денежных средств и имущества инвестора и его размещению. На основании выбранных направлений осуществления инвестиционной деятельности разрабатывается инвестиционная политика банков.

Инвестиционная политика коммерческих банков предполагает определение целей инвестиционной деятельности, выбор наиболее действенных способов их достижения. Следует выделить организационную составляющую инвестиционной политики. Это комплекс мероприятий по организации и управлению инвестиционной деятельностью банка, направленных на обеспечение приемлемых объемов инвестирования, оптимальной структуры инвестиционных активов, рост их доходности при допускаемом уровне риска.

Нами были проведены исследования, направленные на выявление проблем инвестиционной деятельности банков. Результаты исследования позволяют сделать следующие выводы.

Управление инвестиционной деятельностью предприятия. Урок 75